一年超50家公司退出

全國產(chǎn)量利用率僅有四成未來三年90%動(dòng)力鋰電池公司或被淘汰

隨著新能源汽車的高速上升，其重要配套設(shè)施動(dòng)力鋰電池行業(yè)也迎來了快速擴(kuò)張。公開數(shù)據(jù)顯示，2014年~2017年，動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)上升率分別為368%、324%、78.6%。

然而，在高速上升的背后，產(chǎn)量過?，F(xiàn)象卻逐步凸顯。據(jù)高工產(chǎn)研鋰電研究所（GGII）數(shù)據(jù)顯示，截至2017年年底，國內(nèi)動(dòng)力鋰電池總產(chǎn)量135GWh，有效產(chǎn)量110GWh。新能源汽車的產(chǎn)銷量在2017年均接近80萬輛，與2016年相比增幅達(dá)50%。動(dòng)力鋰電池裝機(jī)總電量約36.4GWh，這也就表示，動(dòng)力鋰電池的全國產(chǎn)量利用率只有40%。

“目前動(dòng)力鋰電池整體產(chǎn)量很高，但很難滿足國家政策調(diào)整后對(duì)產(chǎn)品的要求?！蔽覈瘜W(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長劉彥龍?jiān)诮邮苡浾卟稍L時(shí)表示，隨著國家對(duì)動(dòng)力鋰電池能量密度要求的增高，產(chǎn)品進(jìn)入市場的門檻同時(shí)也被提高，加速公司間的淘汰。我國汽車技術(shù)研究中心動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究室總監(jiān)方凱正告訴記者，在配套公司數(shù)量方面，相比2016年的150家，2017年的公司數(shù)量明顯減少，不到100家。尤其是磷酸鐵鋰離子電池的生產(chǎn)公司數(shù)量，比2016年減少一半。

“盡管數(shù)量縮減一半在外界看來已經(jīng)是很大的調(diào)整，但這僅僅是調(diào)整的開始?！眹幐呖魄翱偛?、國家科技成果轉(zhuǎn)化基金新能源汽車創(chuàng)業(yè)投資子基金執(zhí)行事務(wù)合伙人兼總裁方建華認(rèn)為，接下來淘汰的速度會(huì)更快。“到2020年，9成以上的動(dòng)力鋰電池公司將被淘汰?！边@也就意味著，“未來三年，動(dòng)力鋰電池產(chǎn)量過?，F(xiàn)象仍將存在?！痹?01所863檢測中心主任王子冬看來，動(dòng)力鋰電池產(chǎn)量利用率甚至?xí)M(jìn)一步下降。

兩極分化

東吳證券一份研究報(bào)告指出，目前電池龍頭公司產(chǎn)量利用率基本為80%，二線為30%，中小電池廠僅為15%。

記者采訪了解到，目前比亞迪（002594。SZ）的產(chǎn)量利用率超過80%，寧德時(shí)代產(chǎn)量利用率超過90%，多氟多產(chǎn)量利用率達(dá)到98%，堅(jiān)瑞沃能（300116.SZ）產(chǎn)量利用率超過70%。2017年動(dòng)力鋰電池裝機(jī)總電量排名前十的公司分別為：寧德時(shí)代、比亞迪、沃特瑪、國軒高科、比克電池、力神、孚能科技、億緯鋰能、國能電池、智航新能源，累計(jì)裝機(jī)總電量合計(jì)達(dá)26.81GWh，占整體的74%。

“經(jīng)歷了前幾年的發(fā)展，國內(nèi)鋰動(dòng)力鋰電池向高品質(zhì)、有產(chǎn)量的公司集中，大者恒大的趨勢開始越來越明顯?！备＝酮{科技總經(jīng)理王少平告訴記者。而隨著動(dòng)力鋰電池市場的進(jìn)一步升溫，鋰離子電池行業(yè)內(nèi)的公司分化開始進(jìn)一步加劇。

龍頭公司產(chǎn)量利用率大幅提升，部分動(dòng)力鋰電池公司的產(chǎn)量出現(xiàn)不足，開始擴(kuò)充產(chǎn)量，而不少中小公司則面對(duì)著產(chǎn)品定位低端、價(jià)格競爭激烈、應(yīng)收賬款高企、產(chǎn)量利用率不足等一系列困局。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，在過去的三年里，已經(jīng)有包括四川、山東、廣東、河南等地70余家鋰電及相關(guān)公司相繼破產(chǎn)、倒閉。

“沒有核心技術(shù)和不具備規(guī)模化生產(chǎn)量力的中小公司面對(duì)淘汰。”有業(yè)內(nèi)人士說道，不少公司和投資者在進(jìn)入鋰離子電池領(lǐng)域的時(shí)候，并不了解目前行業(yè)的實(shí)際情況且缺乏核心技術(shù)，這也是出現(xiàn)閑置產(chǎn)量的隱患。與此同時(shí)，并購重組現(xiàn)象也開始在動(dòng)力鋰電池行業(yè)發(fā)酵。2017年，全球鋰離子電池巨頭AESC公司被我國私營投資基金金沙江資本收購。這家電池公司曾經(jīng)是日產(chǎn)Leaf電動(dòng)汽車的供應(yīng)商，2014年、2015年全球電池產(chǎn)量排行均處于第二位。

相關(guān)分析認(rèn)為，在動(dòng)力鋰電池領(lǐng)域，我國已經(jīng)不缺失核心技術(shù)，無論是正極材料、磷酸鐵鋰、三元、高電錳等材料都處于優(yōu)勢地位。但裝備制造、工程化能力方面依然存在較大差距，在這樣的情況下，國內(nèi)公司通過產(chǎn)業(yè)化、市場化，還是能夠在短時(shí)間內(nèi)實(shí)現(xiàn)趕超的。

我國化學(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長劉彥龍認(rèn)為，一些實(shí)力不強(qiáng)的動(dòng)力鋰電池公司要想生存下去，可以選擇同大公司重組，與上下游公司進(jìn)行資源整合，進(jìn)入更細(xì)分的市場。

技術(shù)提升

據(jù)工業(yè)和信息化部部長苗圩介紹，相較2012年，2017年年底國產(chǎn)動(dòng)力鋰電池單體能量密度提高了2倍，達(dá)到230Wh/kg，而系統(tǒng)能量密度約為150Wh/kg。

記者了解到，比亞迪系統(tǒng)能量密度能達(dá)到150Wh/kg、沃瑪特145Wh/kg、國能電池185Wh/kg、捷威動(dòng)力110Wh/kg、智慧能源140Wh/kg。（以上數(shù)據(jù)均為磷酸鐵鋰離子電池系統(tǒng)能量密度，盡管國家補(bǔ)貼政策開始支持三元材料技術(shù)，但目前磷酸鐵鋰離子電池仍占據(jù)新能源市場55%的裝機(jī)量。）

按照2017年國家新能源商用車補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)，最高補(bǔ)貼要求電池系統(tǒng)能量密度達(dá)到115Wh/kg。值得注意的是，排名前十的動(dòng)力鋰電池公司2017年動(dòng)力鋰電池裝機(jī)總電量合計(jì)達(dá)26.81GWh，占整體的74%。而在剩下近90家電池公司中，是大量低于最高補(bǔ)貼水準(zhǔn)的電池。高工產(chǎn)研鋰電研究所的一組數(shù)據(jù)顯示，現(xiàn)有庫存的種類中，磷酸鐵鋰離子電池多于三元材料，磷酸鐵鋰去庫存壓力更大。

由于政策的導(dǎo)向，從技術(shù)路徑來看，2017年動(dòng)力鋰電池技術(shù)的更迭換代突出表現(xiàn)在三元材料領(lǐng)域（三元材料能量密度遠(yuǎn)高于磷酸鐵鋰離子電池）。根據(jù)《我國制造2025》對(duì)動(dòng)力鋰電池的發(fā)展規(guī)劃：2020年，電池能量密度達(dá)到300Wh/kg；2025年，電池能量密度達(dá)到400Wh/kg。

目前，寧德時(shí)代的新能源單體能量密度已達(dá)到304Wh/kg；比亞迪、沃瑪特目前200Wh/kg；國能電池240Wh/kg；捷威動(dòng)力210Wh/kg；智慧能源、比克電池220Wh/kg。（以上數(shù)據(jù)均為三元材料能量密度）已基本達(dá)到科技部之前公布的《新能源汽車重點(diǎn)專項(xiàng)2018年項(xiàng)目指南指標(biāo)》中210Wh/kg的要求。

我國科學(xué)院技術(shù)科學(xué)部院士歐陽明高表示，單體能量密度350Wh/kg、系統(tǒng)能量密度260Wh/kg將是未來力爭目標(biāo)。

大浪淘沙

不過，在王子冬看來，“動(dòng)力鋰電池技術(shù)的提高應(yīng)該是全面的，不單是能量密度，能量密度被過分強(qiáng)調(diào)了?！蓖踝佣J(rèn)為，動(dòng)力鋰電池不能拔苗助長，而要返璞歸真，高安全、低成本、長壽命是補(bǔ)貼退坡后動(dòng)力鋰電池真正要解決的問題。

沃特瑪董事長李瑤也指出，在技術(shù)上，國內(nèi)動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)走的整體并不扎實(shí)，整個(gè)行業(yè)存在急躁的現(xiàn)象。每年一調(diào)的補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)并不利于產(chǎn)業(yè)鏈的平穩(wěn)發(fā)展，導(dǎo)致無論是龍頭公司還是中小公司都存在為應(yīng)對(duì)標(biāo)準(zhǔn)而動(dòng)的現(xiàn)象。

“公司剛剛把品質(zhì)做好，第二年又換一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，能做得好嗎？”李瑤表示，推動(dòng)新能源發(fā)展是大家共同的目標(biāo)，但目前在技術(shù)方面缺乏系統(tǒng)性。此外，新能源推廣在消費(fèi)領(lǐng)域還未真正啟動(dòng)仍處于運(yùn)營層面，補(bǔ)貼延后以及銀行資金周期收縮帶來的融資挑戰(zhàn)，這些方面都將導(dǎo)致2018年開始，行業(yè)和公司面對(duì)的挑戰(zhàn)越來越大。

這也將導(dǎo)致在投資擴(kuò)產(chǎn)、并購重組熱潮下，龍頭公司間的競爭加劇。高工產(chǎn)研鋰電研究所預(yù)測，2018年動(dòng)力鋰電池的產(chǎn)量利用率將會(huì)更低。而產(chǎn)量過剩將繼續(xù)加劇動(dòng)力鋰電池尤其是鋰離子電池市場的競爭，利潤空間將進(jìn)一步被壓縮，引發(fā)行業(yè)洗牌，“這是一場循環(huán)式的大浪淘沙?！庇袠I(yè)內(nèi)人士指出。

“補(bǔ)貼退坡和新補(bǔ)貼政策的公布，擊碎了政策的溫床?！蔽覈瘜W(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長劉彥龍表示，動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)進(jìn)入市場轉(zhuǎn)型期，行業(yè)競爭的殘酷態(tài)勢開始顯露。

2017年，動(dòng)力鋰電池行業(yè)已經(jīng)普遍出現(xiàn)利潤下降。“一方面，電池原材料價(jià)格不斷上漲，另一方面，由于國際上鋰電產(chǎn)品價(jià)格普遍下跌，國內(nèi)新能源汽車銷量快速上漲，多重因素倒逼國內(nèi)動(dòng)力鋰電池公司降價(jià)?！蔽覈姵鼐W(wǎng)創(chuàng)始人、電池百人會(huì)理事長、秘書長于清教說道。

而在方建華看來，結(jié)構(gòu)性產(chǎn)量過剩也是導(dǎo)致動(dòng)力鋰電池公司價(jià)格下降的原因之一。有媒體報(bào)道，2016年動(dòng)力鋰電池的行業(yè)平均價(jià)格還在2元/Wh，2017年已經(jīng)降低到2元以內(nèi)。而進(jìn)入第四季度，一些電池公司為了清理庫存，已經(jīng)把產(chǎn)品報(bào)價(jià)進(jìn)一步壓低，低至1.4元/Wh。

關(guān)于2018年的動(dòng)力鋰電池公司而言，正如李瑤所言，面對(duì)的挑戰(zhàn)將會(huì)越來越大，假如公司無法保證良好的產(chǎn)量利用率，將被行業(yè)快速淘汰。