隨著補(bǔ)貼門(mén)檻的不斷提高，軟包鋰電能夠助力電池公司增強(qiáng)能量密度和產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力，未來(lái)軟包技術(shù)將在增量市場(chǎng)中占據(jù)一席之地。預(yù)計(jì)到2020年，我國(guó)軟包鋰離子電池在3C領(lǐng)域的滲透率將達(dá)到77%。軟包鋰離子電池3C應(yīng)用領(lǐng)域發(fā)展空間較大。有關(guān)人士認(rèn)為未來(lái)動(dòng)力軟包鋰離子電池行業(yè)發(fā)展將呈現(xiàn)以下重要趨勢(shì)和特點(diǎn)：

一、動(dòng)力鋰電池需求高上升，國(guó)內(nèi)軟包滲透率將持續(xù)提高

2018年我國(guó)各類(lèi)鋰離子電池總出貨量為102GWh，同比上升25%。其中，軟包鋰電2018年出貨量為39GWh，同比上升39%。在3C領(lǐng)域，軟包滲透率已超過(guò)65%，該指標(biāo)還在進(jìn)一步上升。

在動(dòng)力鋰電池領(lǐng)域，軟包滲透率約13%，尚未成為主流路線，但在近年政策鼓勵(lì)高能量密度的大趨勢(shì)下，滲透率正在快速提升。預(yù)計(jì)到2022年我國(guó)軟包鋰電市場(chǎng)規(guī)模達(dá)約124GWh，年均復(fù)合增速約35%，動(dòng)力鋰電池領(lǐng)域的滲透率有望達(dá)到40%。

二、國(guó)內(nèi)動(dòng)力軟包龍頭未定，有望誕生下一個(gè)寧德時(shí)代

動(dòng)力軟包技術(shù)路線，海外廠商起步較早，全球市場(chǎng)重要被LGC、AESC把控，兩家配套多家主流車(chē)企的全球銷(xiāo)量前十車(chē)型，此外SK也有較多技術(shù)儲(chǔ)備。

國(guó)內(nèi)動(dòng)力軟包技術(shù)路線起步晚，當(dāng)前重要公司包括孚能科技、天津捷威、國(guó)能電池、卡耐、桑頓等，不少傳統(tǒng)硬殼電池大廠也在積極布局。

近年，國(guó)內(nèi)動(dòng)力軟包鋰離子電池廠商雖市場(chǎng)拓展迅速，但受制于國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈上下游的滯后，相比海外廠商仍有差距。未來(lái)伴隨國(guó)內(nèi)動(dòng)力軟包廠商電池技術(shù)和生產(chǎn)工藝的持續(xù)優(yōu)化，國(guó)產(chǎn)中后段關(guān)鍵設(shè)備的工藝匹配度和自動(dòng)化程度提升，國(guó)產(chǎn)高質(zhì)量鋁塑膜及相關(guān)基礎(chǔ)材料的量產(chǎn)落地，我國(guó)動(dòng)力軟包廠商才能在全球競(jìng)爭(zhēng)中搶奪更多市場(chǎng)份額，從而涌現(xiàn)出真正的細(xì)分領(lǐng)域龍頭公司，并實(shí)現(xiàn)對(duì)傳統(tǒng)硬殼動(dòng)力鋰電池大廠的彎道超車(chē)，誕生出動(dòng)力軟包領(lǐng)域的寧德時(shí)代。

三、軟包關(guān)鍵材料高上升可期，鋁塑膜將涌現(xiàn)龍頭公司

鋁塑膜是軟包鋰電特有的核心材料，技術(shù)壁壘高，目前國(guó)產(chǎn)化瓶頸明顯，仍長(zhǎng)期依賴(lài)進(jìn)口。隨著軟包鋰離子電池行業(yè)的高速發(fā)展，預(yù)計(jì)2018~2022年我國(guó)鋁塑膜的需求量年均復(fù)合增速為21.0%，2022年鋁塑膜需求量將達(dá)3.4億平米。

目前鋁塑膜市場(chǎng)仍處于明顯的寡頭壟斷狀態(tài)，日本DNP、昭和電工、T&T三家全球鋁塑膜市占率近90%，部分我國(guó)公司雖然已完成較多技術(shù)積累和突破，但是距離獲得下游軟包鋰電廠商的供應(yīng)鏈認(rèn)可和批量采購(gòu)仍有較大差距。

預(yù)計(jì)今明兩年，數(shù)碼軟包鋰離子電池領(lǐng)域的鋁塑膜將會(huì)出現(xiàn)快速的國(guó)產(chǎn)化，動(dòng)力鋰電池領(lǐng)域的國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程也將顯著加速，類(lèi)比動(dòng)力鋰電池隔膜產(chǎn)業(yè)發(fā)展歷史，鋁塑膜也將涌現(xiàn)新的鋰電產(chǎn)業(yè)鏈明星公司。

四、具有先發(fā)優(yōu)勢(shì)的軟包鋰離子電池專(zhuān)用設(shè)備公司將率先受益于行業(yè)快速上升

軟包與硬殼鋰電的工藝及設(shè)備在前段的攪拌、涂布、輥壓等生產(chǎn)環(huán)節(jié)基本一致，但鑒于包裝材料為軟體的鋁塑膜，軟包鋰電后段的注液、封裝等工序與硬殼電池存在較大差異，對(duì)中后段生產(chǎn)設(shè)備提出更多特殊要求。

隨著軟包鋰離子電池的滲透率不斷提升和新建產(chǎn)量的持續(xù)落地，將帶來(lái)對(duì)中后段生產(chǎn)設(shè)備需求的持續(xù)提升，掌握軟包鋰電中后段設(shè)備核心技術(shù)的廠家將率先受益于產(chǎn)量擴(kuò)張，享受到行業(yè)快速上升的紅利。預(yù)計(jì)2018~2022年軟包動(dòng)力鋰離子電池新增專(zhuān)業(yè)設(shè)備累計(jì)需求約135億元，年均復(fù)合增速可達(dá)40%。

未來(lái)，隨著新能源汽車(chē)市場(chǎng)的不斷擴(kuò)張，動(dòng)力軟包電池領(lǐng)域?qū)⒊蔀檐洶囯x子電池行業(yè)發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力。在市場(chǎng)集中度不斷上漲的當(dāng)下，軟包電池和軟包電池公司，或?qū)⒛軌虺蔀槠凭?、改變現(xiàn)狀的契機(jī)。